“金融是国民经济的血脉，是国家核心竞争力的重要组成部分，要加快建设金融强国。”10月30日至31日，中央金融工作会议首次召开，并首提建设“金融强国”目标。

（中央金融工作会议首次召开 图源：央视）

金融强国要强在产融结合，没有产融结合就是空壳的金融强国。供应链金融则是产融结合的创新服务，也是金融强国建设重点工作之一。

11月7日，央行发文《推动中国金融市场高质量发展，助力加快建设金融强国》明确提出，“规范创新供应链票据、标准化票据等产品，促进产业链供应链稳定循环”。供应链金融事关“金融强国”建设。

近年来，大宗供应链金融领域仍频现“萝卜章”、“一女多嫁”问题，一张虚假单据让上海电气等大型国企踩雷，也使得国资委等严禁中央企业参与贸易性融资，供应链金融服务被误伤。

“金融强国”政策推出，或让供应链金融服务市场从阴转晴？频现问题的单据问题如何解决？

中央金融工作会议首提建设金融强国 利好供应链金融发展 -凯发代理

据相关研究显示，2022年中国供应链金融行业规模36.9万亿元，其中应收账款模式占比达60%，预计未来五年中国供应链金融行业规模将以10.3%的cagr增长，2027年将超60万亿元。

但纵然再庞大的市场，不解决信用问题，发展供应链金融就如在沙滩上建设金字塔，地基难牢固。

2022年5月，融资方与仓储联手"作案"的铝锭重复质押事件，涉及企业达20多家，货值高达数十亿元，多个资金方将面临较大损失。其原因是融资方疑似买通了多家交割仓，一份仓单多处质押，一女多嫁。

（上海电气）

2021年5月份，上海电气突发83亿元应收账款爆雷公告。随后，一个以“专网通信业务”为幌子的隐蔽融资贸易网络浮现，牵连十余家上市公司，累计金额超过900亿元，被称为“2021年a股最大骗局”。

血淋淋的教训无一不是供应链上的单据信息被篡改造假问题在作祟。区区一张伪造仓单成为骗取巨额供应链融资的“通行证”。

如何建立真实可靠的供应链数据体系？只有切实反映货权流转的信息，才能让银行放心放款。

让纸质化单据成为过去式，去单据化是必由之路，业界如是呼吁。但怎么做电子单证系统替代？

9月21日，京东科技与世界500强企业厦门国贸集团宣布推出供应链金融科技平台——国贸云链·金贸通。京东供应链金融科技的采购融资产品正式上线，并在厦门福海纸业等纸浆产业链下游客户中实现了首批落地，提供首期10亿元授信支持，专项用于向国贸股份的采购融资。

（图源：京东）

京东科技与厦门国贸已有几年探索，早在2020年，京东科技与厦门国贸探索区块链电子合同合作，就是着眼大宗贸易领域数字化签约新模式，解决传统纸质合同签约存在物理印章易造假、用章过程难监管、用章风险不可控、纠纷发生难溯源等问题。

京东科技旗下智臻链云签电子合同平台，基于区块链、实名认证、电子签名、可信时间戳、哈希算法等多重技术，在经客户授权同意下，将合同以哈希形式进行区块链数字存证，并同步存证于北京互联网法院、广州互联网法院、北京市方正公证处等司法、公证机构，确保合同的法律效力。

▲ 国贸股份电子合同平台使用流程图（来源 京东科技）

推进交易数字化，并以数字科技取代传统单据，不只是京东在努力。2019年，京东科技前身京东数科与国有仓储物流龙头中储股份（中国物流集团旗下公司）签约，合资组建中储京科供应链管理有限公司。

新公司旨在基于区块链技术搭建大宗商品现货电子仓单体系，打造集仓储服务、交易服务、融资服务、数据服务为一体的供应链协同服务，解决大宗商品流通中交易安全、融资安全问题。

在物流服务数字化这条路上，中国物流集团及下属公司一直未停步，2023年4月，中国物流集团成立中国物流集团数字科技有限公司。

上月，中国物流集团旗下提供智慧物流服务、数字供应链凯发代理的解决方案的科技型企业中储智运正式发布“数字供应链平台”创新产品，该平台由智慧物流和供应链凯发代理的解决方案构成的业务执行系统，以及数据处理增信、供应链金融服务三大版块组成。

通过将业务执行系统生成的各类准确、完整反映整个供应链的海量一手真实数据转变为可信数字存证，构建起供应链数据信用闭环，以完善的物流主导型供应链信用体系破解供应链金融风控难题，为企业提供商贸、物流、金融等供应链“一体化”集成服务，使得供应链“血液”流动畅通，有望彻底解决银企间信息不对称、银行风控难、企业融资难的行业痛点。

其中，数字供应链平台的风控决策引擎——链魔方通过贷前、贷中、贷后的全流程数字化管理，将真实业务数据生成信用、指令和决策，实现数据增信和数据风控的目的，透过数字化平台，确保了供应链数据的完整性和安全性，将数字信用注入供应链金融体系，使得信用变得更加可信，从而推动供应链金融的健康发展。

供应链安全稳定既有硬件的基础设施，也有软性的服务能力。而可信的供应链金融保障，是维护供应链上下游安全稳定的关键。

近两年大宗商品交易不稳定，钢铁等供应链上中小企业发展高度受阻，最紧要的问题也供应链资金融通问题，而这又涉及到核心问题——信用与数据。

11月14日，央行征信管理局发文《构建覆盖全社会征信体系 推动征信行业高质量发展》，明确提出“深化应收账款融资服务平台和动产融资统一登记公示系统建设，助力产业链供应链良性循环”。

此文也显示央行释放推荐供应链金融健康发展的信号。

随着中国人民银行征信中心不断拓展服务体系，持续完善应收账款融资服务平台，截至2023年9月末，该平台累计促成融资47.0万笔、金额20.1万亿元，其中促成中小微企业融资38.4万笔、金额15.7万亿元。

消灭萝卜章和一女多嫁问题，以数智化推进去单据化，以金融信息数据库、区块链分布式平台与征信系统构成信用网络，还需要物流与供应链服务企业的积极参与，提供场景增信支持，国贸云链·金贸通、以链魔方为风控决策引擎的数字供应链平台等企业探索，都推进了数字供应链与供应链金融的联动。

中国物流与采购联合会物流与供应链金融分会秘书长张炜表示：“数智供应链 供应链金融”双链联动模式，推动了传统产业链供应链的优化升级，提升了产业链的资金使用效率，也维护了供应链韧性与安全，是数字供应链生态化发展的重要体现。”

作者：之郎